Manager Search - ILS
(Insurance-Linked Securites)
Manager Search - ILS
(Insurance-Linked Securites)
Tag del i en af de mest lovende investeringsmuligheder: Insurance-Linked Securities.
Insurance-Linked Securities (ILS) repræsenterer en af de mest spændende investeringsmuligheder i dag. Aktivklassen giver både mulighed for at øge det forventede afkast og reducere porteføljerisikoen gennem effektiv diversificering. Med lav korrelation til traditionelle aktiver og robust performance, selv under markedsstress, tilbyder ILS en attraktiv løsning for investorer, der søger stabilitet og langsigtet værdi.
Den stigende efterspørgsel efter alternative investeringer, kombineret med en historisk usikker markedssituation, gør det nu til det perfekte tidspunkt at udforske potentialet i ILS.
Det indeholder vores searches:
Højeste Standard
Professionel og veldokumenteret Search Proces, udført af erfarne og uafhængige eksperter.
Stordriftsfordele
Minimumstilsagn er opnået, hvilket åbner op for deltagelse for selv mindre beløb.
Konkurrencedygtige priser
Deltagelse koster kun 20 bps. af investeret kapital (engangsbeløb).
Fordelagtige vilkår
Alle investorer opnår samme vilkår i mandatet – et større samlet AUM kommer både store og små investorer til gode.
Rabatforhandling
Vi forhandler rabataftaler med forvalterne, hvilket kommer alle investorer til gavn.
Vores erfaring og jævnlige searchaktivitet giver os en fordel i disse forhandlinger.
Transparens og dokumentation
Hele processen kan dokumenteres, og deles med investorerne, både løbende og efter endt search.
Insurance-Linked Securites har historisk leveret stærke afkast og ganske få tab...
SRGLTRR Index – Indekseret afkastudvikling
Kilde: Bloomberg & egne beregninger
SRGLTRR Index – Årlige afkast (2008– 2023)
Kilde: Bloomberg & egne beregninger
SRGLTRR Index – Histogram over kvartalsmæssige afkast
Kilde: Bloomberg & egne beregninger
… derudover er aktivklassen lavt korreleret med traditionelle aktivklasser
Insurance-Linked Securities – Korrelation til øvrige aktivklasser
Kilde: Jentzen & Partners
Insurance-Linked Securities – Dekomponeret afkast:
Der findes ganske få estimater på det forventede afkast for ILS, da aktivklassen reelt først er blevet populær blandt institutionelle investorer over de sidste 15-20 år.
Vi har derfor taget udgangspunkt i det gennemsnitlige årlige afkast over rullende 5-års perioder siden 2007 fratrukket pengemarkedsrenten. Dette afkast var 7,81% (minimum 1,9%, maksimum 13,6%, median 7,84%), og tillagt den nuværende DKK-rente svarende til vores horisont.
Vores afkastforventning er således 9,75% (7,81+1,94= 9,75).
Kilde: Jentzen & Partners
Konklusion
Aktivklassen bidrager med såvel en forøgelse af porteføljens forventede afkast som en reduktion af porteføljens risiko.
Afkastet har historisk udvist negativ korrelation til de fleste likvide aktivklasser og moderat positiv korrelation til de fleste alternativer.
Vil du høre mere?
Uanset om du har et konkret projekt i tankerne eller blot ønsker at høre mere om vores services, er du meget velkommen til at kontakte os. Vi behandler alle henvendelser med stor respekt og diskretion.
Kontakt
Mads Jensen
Stifter & Managing Partner
+45 2323 8086
mj@jentzen.dk
Allan Soon Lorentzen
Managing Partner
+45 2542 4366
al@jentzen.dk
